Les dérivés sur actions sont des contrats qui permettent à un investisseur d’acheter des actions d’une action sous-jacente à un moment donné dans le futur. Les deux principaux types de produits dérivés sont les options, qui donnent au titulaire du contrat la possibilité, mais non l’obligation, d’acheter des actions à un moment donné dans le futur, et les contrats à terme, qui stipulent que l’acheteur doit acheter des actions à un moment donné dans le futur au cours actuel. prix de marché de l’action. Un investisseur dans des produits dérivés sur actions spécule essentiellement sur le prix des actions sans réellement acheter les actions réelles. Les dérivés permettent aux investisseurs de réaliser des bénéfices à court terme tout en investissant des capitaux relativement faibles.
Lorsque quelqu’un achète des actions d’une action particulière sur le marché boursier, il achète en fait une part de propriété dans la société émettrice de l’action. Les investissements en actions peuvent être relativement coûteux et cela peut prendre beaucoup de temps pour voir un retour sur investissement. En conséquence, de nombreux investisseurs peuvent s’impliquer dans le marché des dérivés d’actions, ce qui leur permet essentiellement de parier sur les mouvements de prix des actions sans les acheter.
Le trading de dérivés sur actions présente de nombreux avantages. D’une part, le prix d’un contrat dérivé ne représente généralement qu’une fraction du coût de l’action sous-jacente, ce qui permet aux investisseurs disposant de budgets plus modestes de s’impliquer dans les actions les plus importantes. De plus, les contrats eux-mêmes peuvent être achetés et vendus. Cela permet aux investisseurs d’entrer et de sortir des contrats avec une grande flexibilité, leur offrant plus d’opportunités pour répartir leur capital d’investissement.
L’un des deux principaux types de dérivés sur actions sont les contrats à terme sur actions. Un contrat à terme stipule qu’un investisseur achète 100 actions d’une action sous-jacente à un vendeur au prix actuel de cette action à une date future prédéterminée. Si le cours de l’action augmente au moment où cette date arrive, l’acheteur réalisera un net profit, soit de la valeur appréciée des actions, soit de la vente du contrat initial avec une prime. En revanche, le vendeur bénéficierait si le prix baisse.
L’autre moyen principal de négocier des dérivés sur actions consiste à utiliser des options sur actions. Lorsqu’un investisseur achète une option d’achat d’actions, il achète le droit d’acheter, avec des options d’achat, ou de vendre, avec des options de vente, 100 actions d’une action sous-jacente. Une option peut être exercée une fois que le prix de l’action atteint un prix d’exercice prédéterminé, qui est fixé en dessous du prix actuel pour les options de vente et au-dessus pour les options d’achat. Avec les options, les investisseurs tentent de juger de la manière dont une action évoluera et du moment où elle effectuera cette évolution.