Un prêt à faible documentation est un type de prêt immobilier où le demandeur n’a pas besoin de fournir beaucoup d’informations sur les documents. Il existe un certain nombre de raisons pour lesquelles un emprunteur peut demander un prêt à faible documentation, et cela a un coût. Ces prêts facturent généralement des intérêts beaucoup plus élevés que les prêts conventionnels. Toutes les banques n’offrent pas ce service et celles qui le font peuvent ne pas l’étendre à tous les emprunteurs.
Dans un prêt de base à faible documentation connu sous le nom de prêt à revenu déclaré, l’emprunteur fournit des informations sur son revenu et la banque détermine s’il convient d’offrir le prêt sur la base du ratio prêt-valeur, le montant dont l’emprunteur a besoin par opposition au valeur du bien. La banque peut également consulter le pointage de crédit de l’emprunteur pour déterminer le risque. Une autre variante, le prêt sans ratio, permet aux emprunteurs disposant d’un patrimoine personnel important de contracter des emprunts sans fournir d’informations personnelles.
Le prêt à faible documentation peut être une option pour les emprunteurs qui souhaitent la confidentialité. Certains emprunteurs peuvent avoir des inquiétudes quant à la divulgation d’informations financières, en particulier s’ils se livrent à des activités telles que l’évasion fiscale et ne veulent pas alerter les autorités fiscales de leurs véritables revenus. D’autres emprunteurs peuvent demander un prêt à faible documentation pour faire avancer le processus hypothécaire et conclure un prêt rapidement. Étant donné que la banque a moins de paperasse à examiner, elle peut déterminer si elle souhaite accorder le prêt plus rapidement.
Il s’agit d’une forme de financement alternatif. Les emprunteurs doivent examiner attentivement un prêt à faible documentation, car le taux d’intérêt élevé peut être un inconvénient important. Prendre un peu plus de temps pour collecter les documents peut rendre le processus de prêt plus lent, mais entraînera des économies substantielles à long terme, car plus de documentation signifie généralement un taux d’intérêt plus bas. Si l’emprunteur envisage de refinancer pour accéder à des taux d’intérêt plus bas, il peut être conseillé de discuter des options de refinancement avec un courtier pour déterminer si un autre prêteur sera disposé à refinancer le prêt.
Certains des noms alternatifs pour ce type de prêt font référence à sa mauvaise réputation dans la communauté financière ; ces prêts sont aussi parfois appelés “prêts menteurs” car les emprunteurs peuvent indiquer le montant qu’ils souhaitent pour leurs revenus, par exemple. Lors de la crise financière de 2008 aux États-Unis, ces prêts ont été pointés du doigt comme l’un des coupables de l’effondrement du secteur hypothécaire, car de nombreux prêteurs les ont accordés à des emprunteurs à haut risque et ont payé le prix lorsque ces acheteurs de maison ont fait défaut.