Government National Mortgage Association (Ginnie Mae) est une société gouvernementale américaine autofinancée et détenue à 100 % au sein du ministère du Logement et du Développement urbain. Il s’agit du principal mécanisme de financement de tous les prêts hypothécaires assurés ou garantis par l’État.
Ginnie Mae est-elle soutenue par le gouvernement américain ?
La Government National Mortgage Association (ou Ginnie Mae) est une société d’État au sein du Département américain du logement et du développement urbain (HUD). Sa mission est d’élargir le financement des prêts hypothécaires assurés ou garantis par d’autres organismes fédéraux.
Quelle est la différence entre Ginnie Mae et Fannie Mae ?
Ginnie Mae traite spécifiquement des prêts non conventionnels tels que les prêts FHA, les prêts VA et les prêts USDA, également appelés prêts assurés par le gouvernement. Freddie Mac achète des prêts hypothécaires au logement auprès de banques et de prêteurs plus petits, tandis que Fannie Mae achète généralement des prêts hypothécaires au logement auprès de banques commerciales ou de grandes banques.
La GNMA est-elle une obligation directe du gouvernement américain ?
Les obligations d’agence, y compris les obligations de la Government National Mortgage Association (GNMA), de la Federal National Mortgage Association (FNMA), de la Federal Home Loan Mortgage Corporation (FHLMC) et de la Student Loan Mortgage Association (SLMA), ne sont pas des obligations directes du gouvernement des États-Unis.
Ginnie Mae existe-t-elle toujours ?
Ginnie Mae est entièrement soutenue par le gouvernement américain Fannie Mae, surnom de la Federal National Mortgage Association (FNMA), a commencé comme entité publique en 1938, mais a été privatisée en 1968 ; cela signifie qu’il s’agit d’une entreprise comme une autre, financée par des capitaux privés et détenue par des actionnaires.
Les Ginnie Maes sont-elles un bon investissement ?
Les rendements de Ginnie Mae sont exceptionnels par rapport aux autres obligations d’État. Selon Morningstar, le Vanguard GMNA Fund (VFIIX) a obtenu une moyenne de 6,36 % au cours des dix dernières années. Ginnie Mae génère un bien meilleur rendement que les autres obligations d’État, les CD et les comptes du marché monétaire.
Le Trésor est-il un billet ?
Un bon du Trésor est un titre de créance du gouvernement américain avec un taux d’intérêt fixe et une échéance comprise entre deux et 10 ans. Les bons du Trésor sont disponibles soit via des offres compétitives, dans lesquelles un investisseur spécifie le rendement, soit via des offres non compétitives, dans lesquelles l’investisseur accepte le rendement déterminé.
Quel type de prêts Ginnie Mae achète-t-elle ?
Ginnie Mae garantit des prêts FHA, des prêts VA, des prêts USDA et un programme de prêts pour aider à faciliter l’accession à la propriété des Amérindiens. Fannie Mae et Freddie Mac sont des GSE qui ont le soutien du gouvernement, mais ce ne sont pas eux-mêmes des entités gouvernementales. Ils achètent des prêts conventionnels.
Ginnie Mae a-t-elle émis des MBS ?
Ginnie Mae n’émet ni ne vend de MBS*. Ginnie Mae n’assure pas le service des prêts, à l’exception des portefeuilles saisis.
Freddie Mac et Fannie Mae sont-ils pareils ?
Bien que les deux entreprises soient mieux connues sous leurs surnoms, Fannie Mae et Freddie Mac ont des titres plus officiels : Fannie Mae est la Federal National Mortgage Association (FNMA) et Freddie Mac est la Federal Home Loan Mortgage Corporation (FMCC).
Quel est le point commun entre Fannie Mae, Freddie Mac et Ginnie Mae ?
En bref, Fannie Mae, Ginnie Mae et Freddie Mac sont toutes des sociétés de prêts hypothécaires parrainées par le gouvernement. Ces sociétés privées sont souvent appelées « prêteurs du marché secondaire » qui garantissent les prêts et établissent des règlements et des lignes directrices. En soutenant et en sécurisant les prêts hypothécaires au logement, ils contribuent à rendre l’accession à la propriété plus accessible.
Existe-t-il un ETF GNMA ?
OBJECTIF D’INVESTISSEMENT L’ETF iShares GNMA Bond ETF cherche à répliquer les résultats d’investissement d’un indice composé de titres pass-through adossés à des créances hypothécaires garantis par la Government National Mortgage Association (« GNMA » ou « Ginnie Mae »).
Ginnie Mae a-t-elle un risque de crédit ?
En garantissant les performances de service de l’émetteur – et non la garantie sous-jacente – Ginnie Mae s’isole du risque de crédit des prêts hypothécaires. Comme vous pouvez le voir, Ginnie Mae est en quatrième position de perte et n’est à risque que lorsque les trois couches de protection contre les risques précédentes sont épuisées ou défaillantes.
Qu’est-ce qu’un investissement Ginnie Mae ?
La Government National Mortgage Association, également connue sous le nom de Ginnie Mae ou GNMA, est une société appartenant au gouvernement fédéral. Ginnie Mae assure des pools d’investissement qui contiennent des titres adossés à des créances hypothécaires pour s’assurer que les investisseurs reçoivent des paiements d’intérêts en cas de défaut des emprunteurs sur les hypothèques sous-jacentes.
Comment êtes-vous admissible à un prêt Ginnie Mae?
Ginnie Mae exige que ses émetteurs satisfassent aux critères minimaux suivants :
Les émetteurs doivent être des créanciers hypothécaires en règle approuvés par la FHA.
Les émetteurs doivent posséder une expérience démontrée et une capacité de gestion en matière de souscription, de montage et de gestion des prêts hypothécaires.
Les obligations Ginnie Mae sont-elles exonérées d’impôt ?
Les intérêts que vous gagnez sur une obligation GNMA sont entièrement imposables. Les intérêts gagnés sur un bon du Trésor sont imposables au niveau fédéral, mais exonérés de l’impôt sur le revenu des États. Le fait que des impôts doivent être payés sur les intérêts des obligations GNMA est l’une des raisons pour lesquelles les obligations ont un rendement plus élevé que les bons du Trésor.
Tous les prêts FHA sont-ils Ginnie Mae ?
La majorité des titres de Ginnie Mae sont garantis par des hypothèques unifamiliales émises par la Federal Housing Administration (FHA), le département américain des Anciens Combattants (VA), le développement rural (RD) du département américain de l’Agriculture et le logement public et indien (PIH) programmes d’assurance.
Quels sont les meilleurs bons ou billets du Trésor ?
Les bons du Trésor arrivent à échéance dans 30 ans et offrent aux investisseurs les paiements d’intérêts les plus élevés tous les deux ans. Les T-notes arrivent à échéance entre deux et 10 ans, avec des paiements d’intérêts semestriels, mais des rendements inférieurs. Les bons du Trésor ont les échéances les plus courtes, de quatre semaines à un an.
Les billets sont-ils un bon investissement ?
Bons du TrésorLes obligations à moyen terme sont un bon compromis entre le risque relativement élevé des obligations à long terme et les faibles rendements des obligations à court terme, elles constituent donc un excellent point de départ pour investir dans des titres du Trésor.
Pouvez-vous perdre de l’argent dans GNMA?
Il est cependant possible de perdre de l’argent dans un fonds GNMA — même un aussi bon que Vanguard GNMA. En 1994, l’une des pires années de l’histoire de l’investissement dans les titres à revenu fixe, le fonds a perdu 0,95 %.
Puis-je acheter des obligations Ginnie Mae ?
Les investisseurs peuvent souvent acheter des obligations Ginnie Mae individuelles pour environ 25 000 $. Certains retraités sont satisfaits de ces titres « pass-through », car ils génèrent des flux de trésorerie mensuels, reflétant les paiements réguliers effectués sur les hypothèques sous-jacentes par les propriétaires.
À quelle fréquence Ginnie Mae paie-t-elle des intérêts ?
Ginnie Mae I, ou GNMA I MBS, est composé d’hypothèques qui paient le principal et les intérêts le quinze de chaque mois, tandis que le Ginnie Mae II, ou GNMA II MBS, fait de même le vingt de chaque mois.