Un actuaire d’assurance est chargé de compiler et d’analyser des données statistiques qui décrivent le risque. Ils collectent des données à partir de diverses sources, puis utilisent ces données pour déterminer la probabilité qu’un événement négatif donné se produise sur différentes périodes de temps. Les actuaires fournissent ensuite à leurs employeurs des tableaux qui incluent à la fois le risque et les coûts potentiels associés à ce risque, qui sont utilisés pour émettre des polices d’assurance.
Les compagnies d’assurance gagnent de l’argent en facturant des frais pour la gestion des pools de risques. Lors de l’émission d’une police, une compagnie d’assurance doit déterminer la probabilité que l’événement assuré par cette police se produise et le coût moyen d’une réclamation si elle est déposée. Ces informations sont ensuite utilisées pour fixer les taux au sein d’un pool spécifique, permettant à une compagnie d’assurance de réaliser un bénéfice prévisible et permettant aux assurés de partager les risques entre eux. Le risque partagé garantit qu’un événement rare mais grave ne peut anéantir les actifs d’un assuré individuel.
Une telle mutualisation des risques et une telle évaluation des primes ne fonctionnent correctement que si les compagnies d’assurance ont accès à des données très précises sur les types de risques et de coûts auxquels leurs assurés pourraient être confrontés. Des tables de risque et de coût sont établies par un actuaire des assurances. Ce processus implique des recherches approfondies, car des tableaux de risques précis doivent être construits sur un large échantillon de données brutes pour être efficaces. Un actuaire d’assurance ne recueillera normalement pas ces données brutes, mais les organisera et les traitera plutôt, en recherchant des tendances et des marchés utiles qui peuvent améliorer la capacité de leur entreprise à modéliser le risque.
La structure des modèles de risque créés par un actuaire d’assurance sera très différente dans différents domaines de l’assurance. Certains types d’assurance, comme l’assurance habitation, génèrent peu de sinistres, mais peuvent produire des sinistres assez importants et, dans certains cas, comme à la suite d’une tempête majeure ou d’une autre catastrophe, peuvent générer plusieurs sinistres en même temps, un risque qui les compagnies d’assurance se couvrent généralement en obtenant une deuxième couche d’assurance pour se protéger.
L’établissement de tableaux de risques pour l’assurance maladie est une tâche particulièrement compliquée pour un actuaire d’assurance. Les polices d’assurance maladie se déclinent en de nombreuses variétés et sont beaucoup plus compliquées à souscrire que les simples polices d’assurance-vie. De nombreux facteurs de risque différents, dont chacun contribue à un montant différent de coût potentiel, doivent être pris en compte en même temps. Un actuaire d’assurance tentera d’équilibrer tous ces facteurs lors de l’analyse du profil de risque d’un individu ou d’un groupe cherchant une assurance. Dans ce cas, l’analyse d’un groupe est une tâche plus simple, car la loi des moyennes peut être plus facilement appliquée.