La faillite est un état d’insolvabilité financière légalement déclaré, ou l’incapacité d’un débiteur à payer ses factures. Le but principal de la faillite est d’aider un individu ou une entreprise à se sortir de ses dettes et à prendre un nouveau départ. Le litige en matière de faillite fait référence au processus juridique impliqué dans l’obtention d’un allégement de la dette par le biais du tribunal de la faillite.
Aux États-Unis, les poursuites en matière de faillite peuvent être engagées au nom des particuliers et des entreprises. L’article 1, section 8 de la Constitution ordonnait au Congrès de créer des lois régissant la faillite; par conséquent, toutes ces affaires sont traitées par des tribunaux fédéraux et non au niveau des États. La faillite peut être soit volontaire, qui est déposée par le débiteur, soit involontaire, qui est forcée par un dépôt par le créancier.
Il existe trois principaux types de faillite nommés d’après les sections applicables du Code des États-Unis. Le chapitre 7 et le chapitre 13 s’appliquent aux particuliers, tandis que le chapitre 11 est généralement utilisé par les entreprises. Le litige en matière de faillite du chapitre 7 est appelé liquidation, un processus qui implique la vente des actifs non exonérés du débiteur, la distribution du montant reçu aux créanciers et l’annulation de toutes les dettes restantes. Dans de nombreux cas, le débiteur conserve en fait la plupart de ses actifs tout en se faisant rembourser ses dettes, bien que cela ne s’applique pas à une maison hypothéquée. Si le débiteur souhaite conserver son logement, il devra continuer à effectuer les versements.
Le litige en matière de faillite du chapitre 13 exige que le débiteur soumette un plan de remboursement de la dette de trois à cinq ans. Cela permet à une personne de conserver sa maison et ses autres biens, et oblige les créanciers à réduire ou à éliminer les intérêts sur la dette. Le litige en matière de faillite du chapitre 11 est principalement utilisé par les entreprises et implique une restructuration pour permettre à l’entreprise de rester ouverte et de rembourser sa dette grâce à ses bénéfices futurs. Certaines dettes ne sont pas soulagées par la faillite, notamment; les impôts fédéraux, les pensions alimentaires pour enfants, les pensions alimentaires, la plupart des prêts étudiants et les retenues à la source des employés.
Au Canada, le litige en matière de faillite n’est accessible qu’aux particuliers et aux sociétés de personnes et consiste principalement en une liquidation. La personne doit remettre la majorité de ses actifs au tribunal, qui ordonne la vente et la distribution du produit aux créanciers. Les dettes qui ne peuvent pas être acquittées au Canada par la faillite comprennent les prêts étudiants dans les dix ans suivant l’obtention du diplôme, les amendes, certains dommages-intérêts accordés par les tribunaux, les pensions alimentaires pour enfants et conjoints et les dettes causées par la fraude et le vol. Contrairement aux États-Unis, cependant, le Canada acquittera les arriérés d’impôts impayés par l’intermédiaire du tribunal de la faillite.
Au Royaume-Uni, l’allégement de la dette par le biais d’un procès en faillite est assez facile à obtenir, mais a des conséquences permanentes. Dans tous les pays, la faillite apparaîtra sur la cote de crédit d’une personne pendant de nombreuses années. Le Royaume-Uni a imposé des conséquences supplémentaires en interdisant à toute personne ayant fait faillite de participer à un certain nombre d’activités. Certains d’entre eux incluent le poste de directeur d’entreprise, de directeur d’école ou de collège, de député, d’avocat, de juge, d’agent immobilier, de comptable ou de fonctionnaire.
Pour certaines personnes, le litige en matière de faillite offre la possibilité de sortir d’un endettement astronomique et de recommencer. Cependant, l’action ne doit être entreprise qu’après que toutes les autres alternatives ont été poursuivies, en raison des conséquences négatives à long terme. Le conseil financier, la restructuration de crédit et la consolidation de dettes sont des alternatives possibles qui peuvent profiter à la fois au créancier et au débiteur.