Le coût d’intérêt est le montant d’argent qu’un particulier ou une société paie pour avoir le privilège d’emprunter de l’argent. Dans presque toutes les transactions de prêt, un certain degré d’intérêt est facturé lorsque le prêteur donne à l’emprunteur l’utilisation des fonds. Le coût des intérêts, qui est calculé de différentes manières, rend le prêt attrayant pour les prêteurs qui peuvent gagner de l’argent en permettant à l’emprunteur d’utiliser leurs fonds.
De nombreuses personnes et entreprises à travers le monde empruntent de l’argent pour acheter des maisons, des voitures, des bâtiments et d’autres biens. Les gouvernements empruntent également de l’argent aux entreprises et aux particuliers pour assurer le fonctionnement du gouvernement. Dans toutes ces situations, la personne qui emprunte l’argent s’endette et doit payer des intérêts sur cette dette.
Les intérêts peuvent être facturés sur une base mensuelle, quotidienne ou annuelle, selon les conditions du prêt. Le coût d’intérêt est généralement exprimé en termes de l’APR, qui représente le taux annuel en pourcentage. L’intérêt est décrit par l’APR même dans les situations où l’intérêt est facturé plus régulièrement que sur une base annuelle. Par exemple, si une personne contracte une hypothèque, son taux d’intérêt peut être de 5 %. Ces 5 % font référence aux intérêts annuels facturés sur son prêt, bien qu’elle doive toujours payer des intérêts sur une base mensuelle.
Le montant des intérêts qu’un individu paie est égal au montant d’argent emprunté (le principal) multiplié par le coût des intérêts. Par exemple, si une personne empruntait 500,000 5 dollars américains (USD) pour son hypothèque à 25,000 % d’intérêt, elle paierait un coût d’intérêt de XNUMX XNUMX USD par an. Pour calculer exactement l’intérêt, cependant, il devrait multiplier son principal dû chaque mois par l’intérêt mensuel, puisque son principal diminuerait au fur et à mesure qu’il effectuerait des paiements, bien que son taux d’intérêt resterait le même.
Le taux d’intérêt facturé à un individu, qui détermine le coût total, est généralement basé sur sa cote de crédit. Aux États-Unis, ce score est également appelé Fair Isaac and Company Score (score FICO) et est un score fourni par les trois principaux bureaux de crédit : Equifax, Experian et TransUnion. Un pointage de crédit plus élevé entraînera un coût d’intérêt inférieur, tandis qu’un pointage de crédit inférieur entraînera un coût plus élevé.