Refi est un argot ou un terme familier pour le refinancement, et est utilisé pour décrire un prêt qui refinance et modifie les conditions d’une dette existante. Les gens peuvent demander un prêt refi pour refinancer un prêt immobilier pour une ou plusieurs raisons courantes. Certains utilisent de nouveaux prêts pour garantir ou verrouiller des taux d’intérêt plus bas ou pour supprimer une partie de la valeur nette détenue dans la maison, qui peut ensuite être utilisée pour rembourser des dettes à intérêt élevé, pour respecter d’autres obligations financières ou pour faire des choses comme investir dans des améliorations domiciliaires.
Lorsqu’un prêt refi est obtenu, il remplace les conditions de l’ancien prêt. Cela signifie que les frais d’intérêt peuvent être différents, que les mensualités peuvent changer et que la durée du nouveau prêt est clairement définie. Lorsque les taux d’intérêt baissent, l’objectif principal peut être de réduire les mensualités en payant moins d’intérêts, mais tous ceux qui obtiennent un prêt refi ne paient pas moins par mois.
Certaines personnes peuvent en fait payer plus si elles souhaitent retirer la valeur nette de la maison. Surtout lorsque la valeur des logements augmente, les gens peuvent découvrir qu’ils possèdent une plus grande valeur en espèces dans leur maison. Ils peuvent choisir d’encaisser une partie de cette valeur et d’augmenter leur niveau d’endettement, ce qui entraîne des paiements mensuels plus élevés. Cela comporte certains risques s’il reste peu d’équité dans la maison. Si la valeur des maisons baisse, les prêts peuvent être bouleversés et le montant dû sur la maison peut dépasser sa valeur.
Une autre raison d’un prêt refi est la restructuration de la dette. Si beaucoup d’argent est dû à des niveaux d’intérêt élevés, comme pour les cartes de crédit, les consommateurs peuvent être intéressés à réduire les taux d’intérêt de ces cartes en les remboursant. Ils attachent le montant dû à un nouveau prêt, ce qui réduit la valeur nette de leur maison, mais cela peut les aider à réduire le paiement mensuel total des dettes.
De nombreuses qualifications existent pour obtenir un prêt refi et la principale d’entre elles est une bonne cote de crédit. Si les taux d’intérêt baissent et que les gens veulent simplement réduire leurs paiements, ils doivent toujours avoir une capacité prouvée à rembourser un nouveau prêt et une cote de crédit qui justifie qu’une banque, une société de crédit hypothécaire ou un autre prêteur leur prête de l’argent. Depuis l’effondrement du marché immobilier en 2007 aux États-Unis, il est devenu beaucoup plus difficile pour certaines personnes d’obtenir des conditions de refinancement. Les prêteurs sont beaucoup plus prudents et maintenant beaucoup d’entre eux ont des règles plus strictes concernant qui peut se qualifier pour un refinancement. Ceux qui ont conservé un bon crédit peuvent être chanceux à cet égard, car ils peuvent être en mesure de bloquer des taux d’intérêt plus bas ou de changer les prêts de taux variables à taux fixes.
Il a été proposé que les personnes qui ont pris du retard sur leurs prêts hypothécaires devraient être en mesure de renégocier les conditions de leur prêt hypothécaire et de réduire le montant global dû en fonction de la valeur actuelle de la maison. Une idée consiste à donner aux juges de faillite le pouvoir discrétionnaire de modifier les conditions d’un prêt et la structure de paiement en fonction de la baisse des valeurs des maisons. Il s’agirait d’une forme de prêt refi, mais il présenterait également des différences essentielles, car il pourrait modifier le montant dû en plus de modifier les conditions du prêt.