Un prêt sans recours est un type de prêt structuré autour de la capacité du prêteur à demander un remboursement en cas de défaut de paiement. Dans ces prêts, le prêteur ne peut demander un recours ou un remboursement que par le biais d’actifs convenus. En règle générale, cela signifie que le prêteur ne peut récupérer les pertes que sur la propriété réelle sur laquelle l’argent est prêté, au lieu de pouvoir tenir l’emprunteur responsable des montants supplémentaires. Un tel prêt peut protéger les autres actifs d’un emprunteur qui se trouve soudainement incapable de rembourser un prêt.
Dans la plupart des cas, le prêt sans recours est une hypothèque immobilière, et la disponibilité de ce prêt dépend généralement de la législation régionale. Aux États-Unis, par exemple, dans certains États, les emprunteurs sont régulièrement protégés contre le fait d’avoir à payer plus s’ils renoncent à une hypothèque d’un montant supérieur à la valeur de la propriété. Le seul recours du prêteur, dans ces cas, est de vendre la propriété. S’il y a des pertes à ce stade, le prêteur ne peut pas poursuivre l’emprunteur pour des fonds supplémentaires.
Il convient de noter que tous les États n’ont pas cette disposition et que les personnes vivant dans un État de recours doivent être prudentes lorsqu’elles concluent des accords de prêt. Il est tout à fait possible que les gens perdent des actifs comme l’épargne-retraite ou d’autres biens s’ils ont un prêt avec recours. Dans certaines régions, où il n’y a pas cette protection pour l’emprunteur, il pourrait y avoir des moyens d’obtenir un prêt sans recours et les gens pourraient demander à leur courtier en hypothèques ou à un conseiller financier si cela est possible.
Les avantages du prêt sans recours sont nombreux. Généralement, seul le bien est en jeu si une personne ne peut maintenir le prêt. Il peut y avoir des dispositions qui peuvent rendre plus difficile l’admissibilité à des prêts de ce type. Il peut s’agir notamment d’avoir de l’argent mis de côté dans des économies ou de devoir verser un acompte en pourcentage plus élevé. Les prêteurs doivent protéger leurs actifs en s’assurant qu’ils peuvent raisonnablement récupérer les pertes si les emprunteurs font défaut, ils veulent donc une certaine garantie que le prix qu’ils peuvent obtenir pour la propriété compense de manière appropriée et ne crée pas de pertes.
Il existe des exemples clairs de ce qui se passe dans un état de prêt sans recours lorsque la valeur des propriétés baisse fortement et que de nombreux emprunteurs ne remboursent pas leurs hypothèques. Cela peut entraîner d’énormes problèmes dans le secteur bancaire, car les banques perdent de grosses sommes d’argent si elles subissent une perte à chaque saisie. Des millions de dollars peuvent et ont été perdus de cette manière, comme ils l’ont été lors de la crise du marché immobilier de la première décennie des années 2000. Pour réduire davantage le risque, les prêteurs dans les États de prêt sans recours ont considérablement augmenté les normes sur le type d’emprunteur, en particulier en redéfinissant les qualifications et le pointage de crédit idéaux du prêteur.