Les investisseurs peuvent puiser dans l’expertise de la communauté des analystes financiers pour déterminer quand et où se présentent les opportunités d’investissement. Les analystes financiers sont également capables de découvrir des situations où un investissement n’est plus en vogue. Le processus est assez simplifié et les analystes en sécurité adhèrent à un système de notation simple qui révèle leur opinion sur un investissement. L’une des notes les plus sévères pouvant être attribuées à une action est une vente forte, qui l’emporte sur une simple note de «vente», et cela indique que les investisseurs devraient rapidement se retirer d’un investissement particulier.
Les analystes financiers sont regroupés soit du côté achat, soit du côté vente des marchés. Les analystes côté vente s’adressent spécifiquement aux investisseurs et effectuent des recherches approfondies basées sur les actifs, les passifs, le potentiel de croissance d’une entreprise, etc., afin de déterminer la note qu’un investissement potentiel mérite. Les principales notations sont « acheter », « vendre » et « conserver », et comme leur nom l’indique, ces opinions offrent un aperçu du type d’activité auquel s’attendre dans une action.
Lorsqu’un analyste place un adjectif devant la notation, tel que “vente forte”, cela souligne l’urgence de la notation attribuée. Une forte cote de vente est le signe avant-coureur d’une performance lamentable et des pertes anticipées attendues de l’investissement. Cette note indique qu’un titre tel qu’une action va probablement sous-performer soit les marchés financiers plus larges, ses pairs – qui sont des actions qui se négocient dans un secteur ou une catégorie similaire – ou les deux. Il y a une implication négative, et les investisseurs qui ne tiennent pas compte de l’avertissement pourraient perdre de l’argent. Les analystes en valeurs mobilières des marchés financiers n’ont pas toujours raison, mais ils doivent avoir de bonnes raisons de suggérer que les investisseurs fuient un investissement avec une telle urgence.
L’impulsion pour une forte cote de vente pourrait être l’une des nombreuses choses ou une combinaison d’événements. Un remaniement de la direction, par exemple, communique l’incertitude aux investisseurs, et les marchés ne supportent généralement pas les changements inattendus. Un autre scénario possible qui pourrait inciter un analyste à attribuer une note négative à une action est le manque de plans de croissance d’entreprise qui exposeraient aux investisseurs les plans d’une entreprise pour augmenter les opportunités de revenus. Si une entreprise n’optimise pas son potentiel de croissance, la communauté des analystes ne verra pas d’un bon œil cet investissement.
Après qu’une note telle qu’une vente forte a été attribuée à un titre, cette note peut être modifiée. L’analyste émettra généralement un rapport qui est soit une mise à niveau, soit une dégradation d’une notation précédente. Dans le cas d’une forte cote de vente, l’analyste ne peut que devenir plus positif, et les cotes ultérieures potentielles pourraient être une simple cote de « vente », une « conservation » ou même une « note d’achat » à un moment donné.