L’analyse des titres et la gestion de portefeuille sont les deux parties du processus complet utilisé par les gens pour choisir comment et où investir leur argent. Certains investisseurs peuvent choisir de prendre en charge ce processus par eux-mêmes tandis que d’autres reçoivent l’aide de professionnels de l’investissement expérimentés. L’analyse des titres nécessite de faire des recherches sur les rapports financiers et les tendances du marché qui sont pertinentes pour les opportunités d’investissement potentielles. La gestion de portefeuille nécessite l’analyse de la somme totale des actifs d’un investisseur, ce qui aide à décider si les actifs aideront l’investisseur à répondre à ses besoins financiers, si les niveaux de risque sont acceptables et si des modifications doivent être apportées.
Les personnes qui se lancent dans l’investissement sans grand plan peuvent trouver l’ampleur du processus un peu écrasante. Il peut être décourageant de choisir entre des possibilités d’investissement apparemment infinies, en particulier lorsque l’éventail de ces possibilités s’étend au-delà des titres courants tels que les actions et les obligations jusqu’aux actifs physiques tels que l’immobilier et les matières premières. Pour ces raisons, il est impératif que les investisseurs novices prennent le temps d’effectuer avec soin l’analyse des titres et la gestion de portefeuille pour s’assurer que le résultat de leurs investissements répond à leurs objectifs et à leurs besoins. S’ils ne peuvent pas le faire eux-mêmes, ils devraient envisager d’embaucher des professionnels de l’investissement pour le faire à leur place.
Le processus commence par l’analyse des titres, qui nécessite l’étude de chaque titre potentiel dans lequel un individu pourrait investir. Il existe de nombreuses façons de commencer ce processus, bien que l’étude des rapports financiers soit une façon courante de commencer. Les actions, par exemple, sont émises par une société sous-jacente et des rapports financiers sont disponibles pour mesurer les bénéfices, les niveaux d’endettement, les flux de trésorerie et d’autres chiffres financiers importants pour chacune de ces sociétés.
Certains analystes en valeurs mobilières peuvent s’appuyer sur des facteurs plus subjectifs liés à la valeur des actions ou des obligations, comme l’embauche d’une nouvelle direction par une entreprise ou des rumeurs d’une éventuelle fusion impliquant une entreprise. Une autre analyse est basée sur une analyse statistique des tendances globales du marché. En connaissant la tendance d’un marché particulier, un investisseur peut réduire la liste des opportunités potentielles.
Le choix des titres ne représente en réalité que la moitié du processus d’investissement. Une fois qu’un investisseur a rassemblé tous ses actifs financiers pour former un portefeuille, une analyse peut être effectuée pour déterminer si ce portefeuille est bien adapté ou non aux besoins de l’investisseur. La gestion de portefeuille vise également à minimiser les risques, ce qui peut être accompli en rassemblant des actifs si divers qu’il devient peu probable que la majorité d’entre eux luttent tous en même temps. Conjuguées, l’analyse des titres et la gestion de portefeuille, lorsqu’elles sont effectuées correctement, peuvent assurer à un individu que son capital est protégé et qu’il a un potentiel de croissance important.