Le refinancement hypothécaire est le processus de création d’un nouveau prêt sur une propriété qui a une hypothèque existante. Lorsqu’un propriétaire immobilier refinance, le prêt existant est remboursé par le nouveau prêteur et un nouveau prêt est créé entre l’emprunteur et le nouveau prêteur.
Les deux raisons les plus courantes pour lesquelles les gens choisissent le refinancement hypothécaire sont : 1) la réduction du taux d’intérêt et/ou de la durée du prêt et/ou 2) le retrait d’argent en accédant à la valeur nette de la propriété. Dans un refinancement « à taux et/ou à terme », un emprunteur crée un nouveau prêt avec un taux d’intérêt et/ou une durée inférieurs au prêt initial sans accéder à la valeur nette de la maison. Plus que probablement, le nouveau montant du prêt ne sera pas considérablement supérieur au montant initial du prêt. Un emprunteur peut choisir de le faire parce qu’un taux d’intérêt plus bas peut réduire son paiement mensuel, tandis qu’une durée de location plus courte peut réduire le montant des intérêts payés au prêteur pendant la durée du prêt.
Le refinancement hypothécaire impliquant l’accès à la valeur nette d’une propriété est communément appelé « refinancement en espèces ». L’équité est la différence positive entre ce qui est dû sur une propriété et ce que la propriété vaut actuellement. Par exemple, si le propriétaire d’une maison doit à la banque 100,000 150,000 dollars américains (USD) pour une propriété qui vaut actuellement 50,000 50,000 USD, le propriétaire dispose de XNUMX XNUMX USD de capitaux propres dans la maison. Si ce propriétaire choisit de le faire, il peut refinancer la maison, créer un nouveau prêt et, dans le cadre du prêt, encaisser une partie ou la totalité des XNUMX XNUMX USD de capitaux propres que la maison possède actuellement.
Sur un refinancement à taux et à terme, un emprunteur doit calculer quelles seront les économies mensuelles réelles avec le nouveau prêt par rapport à l’ancien prêt. Ensuite, l’emprunteur doit examiner le coût total d’obtention du prêt. Les frais courants comprennent les frais de montage du prêteur, les intérêts ou points prépayés, la vérification du crédit, l’évaluation, les taxes, le titre et les frais d’entiercement. Ensuite, un emprunteur doit déterminer combien de temps il prévoit de vivre dans la maison actuelle. Une fois qu’un emprunteur dispose de toutes ces informations, il peut calculer combien de temps il doit posséder la propriété avant que les économies mensuelles ne justifient les coûts initiaux du prêt.
Par exemple, si le refinancement hypothécaire permettait à un emprunteur d’économiser 100 USD par mois, et si les coûts initiaux du prêt s’élevaient à 5,000 50 USD, le propriétaire devrait vivre dans la maison pendant au moins 20 mois, soit un peu plus de quatre mois. ans, pour récupérer le coût de l’octroi du prêt. Si le propriétaire prévoyait de rester dans la maison pendant seulement deux ans, il n’aurait probablement pas de sens sur le plan financier de refinancer, car le prêt coûterait plus cher que l’emprunteur n’économiserait. Si le propriétaire prévoyait de vivre dans la maison pendant XNUMX ans, le refinancement peut être une décision financière judicieuse.
Avec le refinancement hypothécaire par encaissement, un emprunteur doit considérer que l’accès à la valeur nette et le retrait d’argent se traduiront par un nouveau montant de prêt supérieur à l’hypothèque existante, entraînant souvent des mensualités plus élevées. Une grande réflexion doit être menée pour déterminer si les utilisations prévues de l’argent valent les augmentations possibles du montant total du prêt et du paiement mensuel. De manière générale, de nombreux experts financiers estiment que la valeur nette d’une maison devrait être utilisée principalement pour des améliorations domiciliaires qui augmenteront la valeur de la propriété.